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 发表:2004/8/26 18:11:56 人气:74       
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楼主 |
基金预测九月七大牛股及三大热点板块
上市公司业绩的持续增长是抵抗市场风险的关键因素。我们仍然从推动经济增长的基础因素----城市化、消费升级和中国成为世界工厂这三个角度寻找投资机会。
在投资品行业方面，我们认为为2005年新增固定资产提供产品和服务的行业增长更加持久，主要有：煤炭、电力设备、电力、有色金属、港口；在消费品行业方面，我们选择受宏观调控影响小的非耐用消费品行业，主要有：机场（受益于消费升级）、信息技术、石化（石化的下游主要为消费品）；在制造业方面，主要有港口机械。
股票市场策略
根据我们的判断，宏观调控力度过大，行政化措施将被市场措施所代替，市场将大幅度反弹，考虑到2005年宏观经济走向有较大的不确定性，九月份我们在股票比例上采取较积极的策略，但是在行业及公司配置上采取防御型策略。
在投资品行业方面，由于2003年固定资产投资高速增长，我们认为为这些即将形成新的固定资产提供产品和服务的行业（如煤炭、电力设备、电力、有色金属、港口）增长更加持久，这将是我们三季度投资的重点方向。
在消费品行业方面，消费结构升级仍然是我们投资的主要出发点，但同时兼顾固定资产投资及预期利息政策带来的影响，我们选择受宏观调控影响小的消费品（主要是非耐用消费品）行业（如：机场、信息技术、石化）。
在制造业方面，我们认为目前正从国内市场走向国际市场的行业（如：港口机械）具有持续增长性。
1、煤炭－资源瓶颈是中国经济面临的长期问题
电力、钢铁等行业固定资产投资高速增长是今后几年煤炭行业持续向好的重要保障。
个股推荐：兖州煤业(600188),西山煤电(000983),开滦股份(600997).
2、电力设备－增长的持续性来自于电力和电网投资
电力行业的固定资产投资速度不会因宏观调控而降低，从而决定了此轮电力设备行业景气周期至少会持续到2005年底。
国家电网公司和南方电网公司有可能上市融资，这将推动电网建设，电力设备企业因此受益。
个股推荐：国电南瑞(600406)(相关,行情,个股论坛)（600406）、东方电机(600875)(相关,行情,个股论坛)（600875）、许继电器（000400）。
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你又知不知道,我现在已经不是神仙了.我只知道爱一个人是那么的痛苦~~To win a girl's heart,eye expression is very important,You know?
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